晶圆代工涨价潮再起，国科微、佰维存储午后联袂拉升

3月16日，半导体板块午后持续拉升，国科微（300672.SZ）涨超13%、佰维存储（688525.SH）涨近12%，华虹公司（688347.SH）涨超7%，圣邦股份（300661.SZ）、兆易创新（603986.SH）等纷纷拉升。

消息面上，报道称，继存储芯片、封装之后，半导体产业链或迎来新一波涨价潮。成熟制程晶圆代工厂联电（UMC.US）、世界先进、力积电等最快4月起调升报价，幅度最高达一成甚至更多。其中，联电不回应市场涨价传言，不过该公司此前提到，目前订价环境“确实较先前有利”；世界先进涨价函显示，拟自2026年4月起调整代工价格，但没有透露本次涨幅，公司未回应涨价；力积电则证实，本季起已陆续涨价，主要调整毛利率较低的产品线。此外，成熟制程大宗客户，以驱动IC为首的IC设计厂因成本上扬，也规划涨价。

全球半导体产业正酝酿新一轮价格上涨潮，德州仪器（TXN.US）、恩智浦（NXPI.US）、英飞凌三大国际芯片设计大厂，近期相继向客户发出调价通知，宣布将自4月1日起上调部分产品售价。其中，德州仪器部分产品涨幅最高可达85％。英飞凌主流产品涨幅预计落在5％至15％之间，而部分高端产品的调整幅度可能更高。

中原证券表示，AI驱动存储器需求旺盛，存储器周期持续上行，AI及国产创新需求有望推动国内存储厂商显著受益于行业趋势，建议关注国内存储模组、存储芯片厂商投资机会。日前海外模拟芯片厂商TI、ADI、英飞凌陆续发布涨价函；模拟芯片是AI系统稳定性、能效比与扩展性的关键环节，在电源转换、电压调节、信号链管理等基础功能层发挥着关键作用，在AI数据中心的规模化建设中扮演着重要的角色，AI服务器推动电源管理芯片、信号链芯片需求大幅提升，工业、汽车领域需求恢复，模拟芯片行业正在复苏中。受益于全球模拟芯片行业复苏与AI需求爆发，国内模拟芯片厂商国产创新加速推进，建议关注国内模拟芯片厂商投资机会。