MLCC概念爆发 上游离型膜龙头双星新材9天5板

MLCC产业链上游企业双星新材（002585.SZ）股价实现9天5板，今日收盘价为14.01元。

消息面上，受英伟达（NVDA.US）Rubin架构AI服务器批量投产推动，单机柜MLCC用量突破60万颗，价值量较GB200提升超180%。机构预测2026、2027年服务器MLCC需求同比分别增长49%、61%，行业进入史上最长缺货周期，全品类MLCC价格持续上涨15%–35%，村田、三星电机已优先保障高端订单并削减消费级产能。

双星新材为国产MLCC精密离型膜龙头，不直接生产电容，主营BOPET基膜至精密涂布全流程产品，打破海外垄断，已批量供应三环集团（300408.SZ）、微容科技等头部厂商，覆盖消费及车规级高容市场。

公司产能加速扩张，一期5亿平方米产线将于2026年底达产，二期5亿平方米在建，远期规划20亿平方米；2025年MLCC离型膜销售收入同比大增148%，高增长态势持续兑现。