特斯拉、英伟达、宇树携机器人利好来袭！

近期，A股的人形机器人板块频繁异动拉升，7月6日，早盘机器人概念延续上周强势，雷赛智能（002979.SZ）3连板，华依科技（688071.SH）触及20cm涨停，风语筑（603466.SH）、埃斯顿（002747.SZ）、征和工业（003033.SZ）、卧龙电驱（600580.SH）、大洋电机（002249.SZ）跟涨。

消息面上，机器人板块近期迎来多个利好催化。一是，特斯拉（TSLA.US）工厂建设顺利推进。周三马斯克发布了Optimus工厂合照，弗里蒙特工厂已从Model S/X产线向Optimus过渡，标志着龙头玩家即将正式迈入量产，开启1-10发展阶段。此外，德州超级工厂已动工，长期年产能目标达千万台。

二是，英伟达（NVDA.US）招聘多个机器人岗位。6月29日，美国英伟达公司发文称，英伟达机器人团队围绕具身智能、仿真、部署及解决方案架构四大核心方向开放招聘，北京、上海、深圳三地均设有岗位。

三是，我国知名机器人公司宇树科技IPO注册获证监会同意。7月2日，证监会同意宇树科技首次公开发行股票并在科创板上市的注册申请。

四是，优必选（09880.HK）发布超仿生人形机器人。6月30日优必选发布三款超仿生产品。硬件设计如脸部、皮肤拟人效果明显。产品从B端向C端突破，改变交互方式，打开机器人应用的新维度。

中信建投（601066.SH）证券表示，人形机器人是物理AI最 好的应用之一，产业趋势明确。特斯拉量产有序推进，且供应链量产量纲指引逐步清晰，其放量节奏得以验证。后续特斯拉机器人V3产品发布、量产应用值得密切关注。此外国产机器人公司新品发布、IPO推进、应用落地持续为板块行情带来催化。

据私募排排网，公募基金作为主要的机构投资者之一，是机器人赛道的主要主力资金之一。基金一季报数据显示，2026年一季度末，公募基金合计持股市值超10亿元的机器人概念股共有21只。其中，特斯拉产业链的三花智控（002050.SZ）、拓普集团（601689.SH）分别被公募基金持仓超60亿元和43亿元。

北向资金曾被市场称为“聪明资金”，其选股偏好与国内机构投资者类似。根据笔者梳理，2026年一季度末，北向资金合计持股市值超10亿元的机器人概念股共有12只。其中，汇川技术（300124.SZ）、恒立液压（601100.SH）均被北向资金持仓上百亿元。

目前A股市场的融资余额已经站上了3万亿元，近年来，融资余额呈现持续攀升态势，“融资客（杠杆资金）”成为市场的主要增量资金之一。根据笔者梳理，截至2026年7月2日，融资余额超10亿元的机器人概念股共有24只。

其中，蓝思科技（300433.SZ）的最新融资余额超87亿元，年内融资净买入额超61亿元，年内股价涨幅已经超73%。

资料显示，蓝思科技的机器人业务已构建起覆盖“部件—模组—整机组装”的全产业链垂直整合能力。2025年公司人形机器人和四足机器狗全年出货量过万台，子公司蓝思智能机器人实现营业收入超10亿元。核心部件方面，机器人头部模组已实现稳定量产，六维力传感器、关节模组、灵巧手模组等已导入国内外头部客户供应链。

产能方面，蓝思智能永安园区已于2025年11月投产，具备年产1万台/套工业机器人及50万台具身智能机器人的生产能力。公司已成为智元机器人战略合作伙伴，并获得越疆科技1万台四足机器狗独家整机组装订单。

不难发现，有多只个机器人概念股被公募基金、北向资金、杠杆资金共同重仓。其中，公募基金、北向资金一季度末持股市值均超5亿元且最新融资余额超5亿元的机器人概念股共有16只。

例如，科达利（002850.SZ）在2026年一季度末被公募基金持股近41.63亿元，被北向资金持股近39.16亿元；杠杆资金的最新融资余额近6.59亿元。

资料显示，科达利的机器人业务采取平台化布局：已设立科盟创新、伟达立、依智灵巧三大机器人业务合资平台，专门布局机器人相关结构件及配套业务。形成了以减速器为主的旋转关节、以丝杠为主的直线关节以及灵巧手三大方向协同的产品布局。未来，公司将围绕机器人核心运动控制环节，持续推动机器人产业应用的落地。