AI算力+全球电网升级双轮驱动 东方电气涨10%

7月6日，港股电力设备股大幅拉升，其中，东方电气（01072.HK）大涨近10%领衔上涨，潍柴动力（02338.HK）涨近9%紧随其后，哈尔滨电气（01133.HK）涨6.2%，威胜控股（03393.HK）涨6%，上海电气（02727.HK）、金风科技（02208.HK）跟涨。

消息面上，AI算力需求爆发叠加全球电网升级加速，正推动电力设备行业进入新的景气周期。国际能源署最新报告预计，到2026年全球电力供应和基础设施投资将接近1.6万亿美元，其中电网投资预计接近5500亿美元，同比增长近20%。摩根士丹利更是指出，AI时代正在把"能源安全"升级为未来十年全球最重要的资本开支主线之一，亚洲正进入一轮规模超过5.5万亿美元的能源投资超级周期。

北美市场因AI数据中心扩张正面临严重的电力短缺。在此背景下，中国电力（02380.HK）设备企业迎来出海替代的重大机遇。华泰证券（06886.HK）认为，随着数据中心领衔全球电力增长加速，国内电源设备与储能企业凭借产业链布局有望受益。