行业龙头二季度业绩环比最高增955%，板块再度走强，菲菱科思涨近15%

7月6日午后，交换机概念再度走强，菲菱科思（301191.SZ）涨幅近15%，此前星网锐捷（002396.SZ）实现5天4板，锐捷网络（301165.SZ）涨超10%，盛科通信、紫光股份（000938.SZ）、恒为科技（603496.SH）、共进股份（603118.SH）同步跟涨。

消息面上，星网锐捷公告预计二季度净利润环比增长632%–955%，增长主要源于互联网客户AI数据中心交换机订单放量，充分兑现算力网络需求，带动板块情绪升温及资金回流。

同时，山西证券研报指出，AI数据中心交换机迎来“需求放量、速率升级、国产替代”三重共振：需求端，万卡AI集群、智算中心及东数西算项目扩建推动设备需求数倍扩容，400G/800G交换机批量交付；速率端，向800G及1.6T升级带动单价与毛利率提升；国产端，锐捷、新华三、盛科通信等厂商加速替代海外，国产设备采购比例持续提高，长期空间拓展。