AI芯片需求高增，芯片ETF易方达涨1.22%

截至7月20日11点0分，上证指数涨1.63%，深证成指涨1.03%，创业板指涨2.17%。油气开采及服务、煤炭开采加工、白酒等板块涨幅居前。

ETF方面，芯片ETF易方达（516350）涨1.22%，成分股盛科通信-U（688702.SH）涨超10%，华虹宏力（688347.SH）、瑞芯微（603893.SH）、中科飞测（688361.SH）、恒玄科技（688608.SH）涨超5%，全志科技（300458.SZ）、寒武纪（688256.SH）、中芯国际（688981.SH）、澜起科技（688008.SH）、翱捷科技-U（688220.SH）等上涨。

消息面上，SK海力士董事长崔泰源在韩国商工会议所济州论坛上表示，明年AI半导体需求预计将同比增长60%至100%，整体存储半导体需求增幅也将达到50%至60%。这一对AI半导体市场高增长的乐观预期，直接提振了市场对半导体行业，特别是AI相关芯片及存储领域未来景气度的信心，成为驱动板块上涨的核心催化。

东吴证券表示，AI驱动下国产算力快速发展，带来先进制程、先进封测设备新需求，不管是先进逻辑还是长存、长鑫等先进产能都在积极扩产；SoC芯片设计和制造的复杂性大幅增加，对测试机提出更高要求；COWOS、HBM等先进封装技术快速发展。

广发证券表示，半导体制造崛起，AI算力需求持续增长，GPU、CPU等多类芯片加速迭代，先进逻辑制程与先进封装有望维持较高景气。随着N2、A14等先进节点推进，以及CoWoS等封装产能持续扩张，晶圆制造、半导体设备与封装环节需求有望同步提升，建议关注产业链核心受益标的。

平安证券表示，台积电上调全年资本开支，先进制程持续扩产，半导体设备直接受益，SEMI预计2028年全球半导体设备市场规模将达到2295亿美元。映射至国内，逻辑类似，半导体设备行业景气向上，相关设备厂有望长期受益于Fab厂扩产。

芯片ETF易方达（516350.SH）跟踪芯片产业指数（h30007.CSI），被市场定位为“半导体全产业链、国产替代核心载体”的指数产品。该指数覆盖了芯片设计、制造、封测、设备和材料等半导体全产业链环节，成分股中包含了存储芯片、封测、CIS芯片和射频芯片等多个细分领域的龙头企业，前五大权重股包括海光信息、北方华创、中芯国际、寒武纪、兆易创新。投资者可关注该产品在国产芯片生态逐步完善和全产业链协同发展背景下的配置价值。