汽车产业迎“四化”新阶段，港股通汽车ETF易方达涨1.22%

截至7月23日10点40分，上证指数涨0.02%，深证成指涨0.21%，创业板指涨0.08%。能源金属、可燃冰、电网设备等板块涨幅居前。

ETF方面，港股通汽车ETF易方达（159121）涨1.22%，成分股中国重汽（000951.SZ）涨超10%，赣锋锂业（002460.SZ）涨超5%，信义玻璃（00868.HK）、华晨中国（01114.HK）、潍柴动力（000338.SZ）、比亚迪电子（00285.HK）、广汽集团（601238.SH）、理想汽车-W（02015.HK）、瑞声科技（02018.HK）、舜宇光学科技（02382.HK）等上涨。

消息面上，东风汽车集团尤峥表示，我国汽车产业发展已全面转向“四化”，即智能化、低碳化、融合化、国际化。其中，国际化方面，中国汽车的出海已从产品输出阶段进入品牌研发、生产、营销服务全链条的深耕期，标志着产业进入全球化发展的新阶段。

国信证券表示，国内风电装机在下半年进入旺季，我们预计未来几个月累计装机的同比增速还会进一步提高，风电产业链的营收和盈利能力也随着出货量的环比提升而逐步改善。

中国汽车流通协会表示，本次政策出台标志着汽车产业政策重心从“增量销售”全面转向“存量流通与后市场激活”，为汽车后市场万亿级消费蓝海打开制度空间。

野村东方国际证券表示，我们认为欧洲电动车市场正站在"政策托底+供给爆发+消费觉醒"的三重拐点，中国整车与零部件企业有望在这一轮结构性替代中实现全球份额的跨越式提升。

中信证券表示，SOFC具有高效、环保、节税、适合800VDC架构等优点，是最适合AIDC的主电源形式，有望在2027-2028年伴随AIDC高压直流架构的普及而快速上量。综合因素考量下SOFC已具有经济性，且后续有望持续降本。技术路线上，我们认为金属支撑技术路线有着最低的材料BOM成本和最大的降本潜力。我们重点推荐国内SOFC整机龙头潍柴动力及SOFC产业链相关公司。

港股通汽车ETF易方达（159121.SZ）跟踪恒生港股通汽车主题指数，其核心成分股涵盖了在智能驾驶与AI技术领域布局领先的港股整车龙头，乘用车含量最高、新势力含量最高，前五大权重股包括吉利汽车、比亚迪股份、小鹏集团-W、理想汽车-W、福耀玻璃。