英伟达业绩炸裂，A股“光”芒万丈

8月27日，光通信概念走高，杭电股份（603618.SH）、法尔胜（000890.SZ）、青山纸业（600103.SH）涨停，炬光科技（688167.SH）、长飞光纤（601869.SH）、亨通光电（600487.SH）等涨幅居前。

英伟达（NVDA.US）概念集体大涨。其中，大普微-UW（301666.SZ） 20CM涨停，宏昌电子（603002.SH）涨停，钧崴电子（301458.SZ）、蘅东光（920045.BJ）、天孚通信（300394.SZ）、阿尔特（300825.SZ）、麦捷科技（300319.SZ）等集体大涨。

CPO概念盘中持续走高，赛微电子（300456.SZ）20cm涨停，此前青山纸业3连板，长芯博创（300548.SZ）、炬光科技涨超10%，蘅东光、太辰光（300570.SZ）、天孚通信、仕佳光子（688313.SH）、光迅科技（002281.SZ）均涨超5%。

消息面上，英伟达2027财年Q2营收达962亿美元，同比翻倍，连续四个季度加速增长。英伟达首席财务官表示2028财年营收将增长约70%，市场此前预估45%。

周三美股盘后，英伟达公布了2027财年第二财季业绩，多项关键指标均好于市场预期。受此影响，英伟达股价盘后一度上涨超过5%。公司当季营收约962亿美元，同比增长106%，其中AI数据中心收入仍是拉动营收增长的核心引擎二季度数据中心收入同比增长117%至890亿美元，占公司总营收超过九成。展望下一财季，英伟达预计营收中值为1080亿美元，同比增长将近90%，如果能实现，将意味着英伟达正式进入单个季度营收超过千亿美元的时代。

英伟达在财报会上首次正式给出2028财年营收同比增长70%的确定性指引。黄仁勋表示：“上下游我们现在都拥有更高的能见度。我们此前从未给出过一整年的业绩指引。真实需求远高于70%，但供给决定我们有把握交付70%”。

华福证券在最新研报中明确指出，保偏光纤是“CPO架构催生的核心增量部件”。随着英伟达CPO交换机的规模出货，保偏光纤正迎来需求端的爆发式增长。