光纤供需格局持续紧张 头部企业有望充分释放利润弹性 长飞光纤光缆涨超6%

9月17日，长飞光纤光缆（06869.HK）涨超6%，截至发稿，涨6.27%，报188.1港元，成交额21.4亿港元。

消息面上，近期康宁与Verizon签署的十年长单，叠加国内中国移动（00941.HK）集采单价近90%的涨幅，均进一步印证光纤行业的供需格局正在反转。银河证券指出，光纤产业正从传统电信周期品向算力基础设施赛道跃迁，骨干网扩容与数据中心内部需求共振，打开长周期的结构性增量空间。具备核心材料自给能力的头部企业将充分释放利润弹性。

今年二季度来看，长飞光纤光缆实现收入61.14亿元，环比增长65.4%；归母净利润24.30亿元，环比增长390.7%。此前，公司还在第27届国际光电博览会发布保偏光纤系列新品，推出CopackAlign品牌。公司执行董事兼总裁庄丹表示，CPO、NPO从行业共识加速走向规模化落地，保偏光纤已成为AI光互联的刚性需求。