算力租赁供需紧平衡长期确立，物联网ETF易方达涨1.33%

截至8月13日11点4分，上证指数涨0.43%，深证成指涨0.85%，创业板指涨1.71%。医疗服务、CRO概念、重组蛋白等板块涨幅居前。

ETF方面，物联网ETF易方达（159895）涨1.33%，成分股移远通信（603236.SH）涨停，紫光股份（000938.SZ）涨超5%，协创数据（300857.SZ）、华工科技（000988.SZ）、兆易创新（603986.SH）、圣邦股份（300661.SZ）、中际旭创（300308.SZ）、翱捷科技-U（688220.SH）、君正股份、国博电子（688375.SH）等上涨。

消息面上，物联网模组龙头移远通信披露2026年半年度报告，上半年实现营业收入152.59亿元，同比增长32.16%；实现归母净利润6.02亿元，同比增长27.84%。其中第二季度实现归母净利润约4.61亿元，环比增长约227%，单季净利创阶段新高。公司表示，算力模组、车载、解决方案等业务均保持较好的增长态势。同日，杰理科技作为北交所“芯片设计第一股”挂牌上市，其募集资金拟用于AIoT边缘计算芯片研发及产业化等项目。龙头公司强劲的业绩表现与AIoT芯片公司上市，共同强化了市场对物联网产业高景气度的预期。

国泰海通证券表示，摩尔定律放缓，Chiplet和先进封装成为制程微缩瓶颈的解决之道；CoWoS是目前主流的先进封装技术平台，但由于产能受限和AI推理需求提升等原因，EMIB正在获得外部订单；随着Capex持续投入，未来先进封装设备供应链将整体受益。

东北证券表示，AI产业发展进入规模化落地阶段，模型迭代、多场景商业化共同拉动算力需求指数级增长。头部互联网厂商加码自有智算集群建设、锁定长期算力合约，本质是产业端算力紧缺的直接印证。中小AI企业受资金、审批、运维门槛限制难以自建算力，算力租赁赛道需求底盘持续拓宽。海外端，全球高端GPU供给受出口管制、产能瓶颈双重约束持续收紧，算力租赁供需紧平衡格局长期确立，海外高端算力租赁价格持续上调验证行业高景气。国内端，本土大模型迭代、行业AI解决方案落地节奏持续提速，互联网大厂算力资本开支规划明确，高端算力缺口难以短期填补。在需求持续释放、供给扩容受限的背景下，手握存量合规海外GPU集群、具备国产算力规模化交付能力的算力租赁企业，将充分受益算力涨价红利。

华西证券表示，FDE是AI产业提出的前沿概念，从其具体的业务行为来看，FDE是面向客户的软件工程师，结合了软件开发和系统集成，并需要与客户人员和最终用户直接协作。在海内外大模型ARR持续提升，Token消耗量快速爆发，Agent用量快速增长的背景下，FDE作为其向下游企业应用拓展的重要媒介之一，有望伴随其实现快速增长。

物联网ETF易方达（159895.SZ）跟踪中证物联网主题指数，物联网全产业链布局，受益万物互联趋势，前五大权重股包括中际旭创、立讯精密、兆易创新、汇川技术、美的集团。