Anthropic签下450亿美元六年算力大单，软件ETF华夏涨1.22%

截至8月27日13点45分，上证指数涨0.84%，深证成指涨1.05%，创业板指涨1.07%。种植业与林业、非金属材料、元件等板块涨幅居前。

ETF方面，软件ETF华夏（159068）涨1.22%，成分股赛意信息（300687.SZ）、深信服（300454.SZ）、大智慧、财富趋势（688318.SH）、京北方（002987.SZ）、宇信科技（300674.SZ）、金证股份（600446.SH）、中科星图（688568.SH）、指南针（300803.SZ）、鼎捷数智（300378.SZ）等上涨。

【消息面上：Anthropic斥资450亿美元租用算力提振AI产业链预期】

AI企业Anthropic斥资450亿美元租用Nscale数据中心AI算力，协议期限六年，采用英伟达Vera Rubin芯片。这笔大额算力租赁协议是Anthropic冲刺IPO阶段的关键动作，直接提振了市场对AI算力产业链的需求预期，带动人工智能板块今日大涨。

【券商观点：东吴重塑AI金属价值；国泰海通驱动PCB设备；东方加速FDE需求；国信验证算力正循环；天风关注中国制冷发电设备】

东吴证券表示，AI需求爆发，三维度重塑AI金属价值。AI硬件的高功率、高速率、高密度演进，需求不可替代、供给刚性、战略稀缺三个维度重塑AI小金属价值。1）需求不可替代：铟、碲化铋、钌等虽单位用量小（克级），却核心影响光互连、温控、存储介质等性能，需求弹性直接由算力硬件拉动；2）回收是重要增量：供给端普遍受限于原生矿禀赋，多为铜、锌、钼等冶炼伴生副产，母金属冶炼规模决定供给天花板，回收成为关键增量；3）战略稀缺：多数品种已被纳入出口管制或战略矿产目录，原生渠道被资源禀赋与政策双重锁定，边际供给更依赖回收体系扩张。

国泰海通证券表示，AI算力基础设施加速建设，服务器平台持续向高算力、高带宽和高集成度升级，推动PCB向高多层、高阶HDI、高频高速及mSAP精细线路方向演进。PCB层数增加、线宽线距缩小、微盲孔和背钻数量提升，使钻孔、曝光、电镀、蚀刻及检测环节的加工难度显著上升，PCB专用设备有望迎来需求扩张、技术升级与单机价值量提升的多重驱动。

天风证券表示，美国技术工人短缺已制约AIDC快速扩张，建议关注中国模块化发电设备、冷却设备供应商，看好相关设备缓解美国劳动力缺口带来的数据中心建设延期问题。

【个股拆解】

赛意信息（300687.SZ）：广州赛意信息科技股份有限公司的主营业务是为制造、零售、现代服务等行业的集团及大中型企业客户提供全面的数字化及智能制造产品与服务。公司的主要产品是泛ERP、智能制造、工业互联网、软件维护服务、代理分销。截至8月27日13点45分，赛意信息报26.54元，涨跌幅4.82%，成交额为3.49亿元。

深信服（300454.SZ）：深信服科技股份有限公司的主营业务是向企业级用户提供企业级网络安全、云计算、AI、基础网络与物联网领域相关的产品、服务和解决方案。公司的主要产品是超融合HCI、软件定义终端桌面云aDesk、统一存储、AI算力网关。截至8月27日13点45分，深信服报117.99元，涨跌幅4.76%，成交额为13.26亿元。

大智慧（601519.SH）：上海大智慧股份有限公司的主营业务是证券信息服务、大数据及数据工程服务、境外业务三大板块。公司的主要产品是金融资讯及数据PC终端服务系统、金融资讯及数据移动终端服务系统、证券公司综合服务系统和直播平台、金融资讯及数据PC终端服务系统，企业预警通APP、港股服务系统、证券公司综合服务系统。截至8月27日13点45分，大智慧报8.78元，涨跌幅4.03%，成交额为6.44亿元。

财富趋势（688318.SH）：深圳市财富趋势科技股份有限公司的主营业务是软件销售、维护服务和证券信息服务。公司的主要产品是证券行情交易系列软件、金融数据、智能客服等。截至8月27日13点45分，财富趋势报80.53元，涨跌幅3.72%，成交额为6.7亿元。

京北方（002987.SZ）：京北方信息技术股份有限公司的主营业务是为银行、非银金融机构以及优质非金融企业客户，提供人工智能与大数据创新产品、金融科技解决方案及全链条数智化运营服务。公司的主要产品是软件开发及服务、金融科技解决方案、人工智能及大数据创新产品、智慧客服及消费金融精准营销、数智化运营及服务。截至8月27日13点45分，京北方报11.95元，涨跌幅2.75%，成交额为2.67亿元。

【关注思路】

软件ETF华夏（159068）跟踪中证全指软件指数，指数中AI应用含量91%，国产软硬件含量84%，均为全市场最高。同时，软件ETF华夏（159068）管理费率0.15%，托管费率0.05%，费率合计0.2%，为同类最低.