十五五明确碳达峰关键期，8月国内储能招标延续高景气

截至9月14日10点33分，上证指数涨0.12%，深证成指涨0.05%，创业板指跌0.04%。

ETF方面，科创新能源ETF易方达（589960）涨1.27%，成分股海目星（688559.SH）、固德威（688390.SH）、威腾电气（688226.SH）、容百科技（688005.SH）、联赢激光（688518.SH）、海博思创（688411.SH）、奥特维（688516.SH）、万润新能（688275.SH）、芳源股份（688148.SH）、先惠技术（688155.SH）等上涨。

【消息面上：“十五五”绿色低碳转型关键期明确，服贸会倡议低碳】

消息方面，第四届21世纪“活力·ESG”创新研讨会聚焦“十五五”绿色低碳转型，国家碳中和科技专家委员会委员徐华清表示，“十五五”时期是实现碳达峰的关键期、攻坚期，要以碳达峰碳中和为火车头，推动经济社会全面绿色低碳转型。同日，中国太保在服贸会发起“低碳服贸绿色同行”倡议，北京绿色交易所颁发服贸会碳中和证书。

【券商观点：美光储项目推进；北美电网禁令存疑看出海；国内储能招标高景气；新宙邦北美扩产；全球动力电池中国主导】

野村东方国际证券表示，MN8Energy、EosEnergyEnterprises与Google已同意在西弗吉尼亚州开发一个集成的太阳能和储能项目，据pv-tech.org报道。该项目位于MN8在卡诺瓦县的MammothSolar场址，将结合86兆瓦太阳能光伏、10兆瓦/100兆瓦时锌基长时储能以及70兆瓦/280兆瓦时锂离子电池储能。太阳能电站计划于2028年投入商业运营，随后锂离子电池于2029年、长时储能系统于2030年投运。这将是西弗吉尼亚州首个商业规模的长时储能部署。

国金证券表示，美国能源部发布EO14421配套信息征询函，详尽问询反映出监管层在技术路径与落地实操上的“困难”，北美“缺电+缺设备”的客观矛盾短期无法通过行政命令逆转，禁令最终能否严格执行高度存疑，北美市场渗透仍存在机遇，情绪杀跌砸出的正是中长期基本面的黄金坑。

华西证券表示，整体上看，8月国内储能招标延续高景气，行业需求释放动能强劲；从结构看，独立储能在招标中占据主导地位，下游投资积极性保持高位。我们认为，伴随着前期招标项目逐步落地，持续拉动电芯、系统集成等环节需求，产业链需求持续扩容，具备技术、项目资源优势的头部企业订单有望加速兑现，充分受益于行业高增长红利。

开源证券表示，新宙邦北美电解液基地动工，投资1.2亿美元布局本地化产能。新宙邦俄亥俄电解液基地开工，就近配套北美客户，同步规划路易斯安那项目完善全球产能。

国联民生表示，2026年1-7月，全球动力电池使用量约725.2GWh，同比增长20.4%；7月单月使用量116.0GWh，同比增长22.1%，月度增速已连续超过累计增速。中国企业主导地位持续增强，七家企业进入前十，合计市场份额达72.8%，较上年同期提升3.1个百分点。其中，宁德时代装车289.6GWh，市占率39.9%，稳居全球第一。

【个股拆解】

海目星：海目星激光科技集团股份有限公司的主营业务是高端智能装备的研发设计、生产和销售。公司的主要产品是高速混合机、成膜减薄复合机、硫化物电解质涂布机、微凹超薄涂膜机、锂金属压延减薄复合一体机、激光制痕设备、边框绝缘装备、高精度叠片设备、钢壳电池全自动产线、智能眼镜工艺设备、变压器、SMAOIS马达自动组装线、精密激光加工装备、电池片制程装备、组件端自动化装备、电池湿法设备、高速平面切割机、高速管材/型材切割机、全自动卷料切割线、自动化集成系统、医疗激光。

固德威：固德威技术股份有限公司的主营业务是太阳能、储能等新能源电力电源设备的研发、生产和销售，并致力于为家庭、工商业用户及地面电站提供智慧能源管理等整体解决方案。公司的主要产品是光伏并网逆变器、光伏储能逆变器、储能电池、户用系统。

威腾电气：威腾电气集团股份有限公司的主营业务是为工业制造、数据通讯、电力电网、新能源、商业地产、轨道交通等行业客户提供优质的产品和一体化解决方案及服务。公司的主要产品是高低压母线、中低压成套设备及铜铝制品、网源侧储能系统、用户侧储能系统、光伏焊带。

容百科技：宁波容百新能源科技股份有限公司的主营业务是三元、磷酸铁锂、磷酸锰铁锂及钠电等锂电正极材料的研发、生产与销售。公司的主要产品是NCM811系列、NCA系列、Ni90及以上超高镍系列、中镍高电压系列、磷酸铁锂正极材料、纯用系列、掺混系列、层状氧化物、聚阴离子系列。

联赢激光：深圳市联赢激光股份有限公司的主营业务是精密激光焊接设备及自动化解决方案的研发、生产、销售。公司的主要产品是激光器、激光焊接头、激光焊接机、机器人焊接工作站、激光焊接自动化成套设备、各种非标自动化解决方案。

【关注思路】

科创新能源ETF易方达（589960.SH）跟踪上证科创板新能源指数，聚焦科创板内新能源优势企业，其中太空光伏权重近50%，固态电池主题相关权重约40%，前五大权重股包括晶科能源、天合光能、阿特斯、固德威、厦钨新能。