新型电力系统定调2030年初步建成，特高压直流新增投产15回

截至8月12日10点40分，上证指数涨0.14%，深证成指涨0.97%，创业板指涨1.31%。

ETF方面，电网设备ETF易方达（560390）涨1.02%，成分股平安电工（001359.SZ）、中天科技（600522.SH）、上能电气（300827.SZ）、科泰电源（300153.SZ）、汉缆股份（002498.SZ）、亨通光电（600487.SH）、四方股份（601126.SH）、禾望电气（603063.SH）、华通线缆（605196.SH）、特锐德（300001.SZ）等上涨。

消息面上，国家电网公布2026年第三批特高压及输变电设备招标结果，同时发布，明确到2030年初步建成新型电力系统的战略目标。国内电网集采招标放量，新型电网投资预计超过5万亿元，特高压直流绿电大通道新增投产15回，西电东送规模将超过4.2亿千瓦，为电网设备行业带来长期确定性政策利好。

光大证券表示，氢氨醇行业作为我国“十五五”规划中重点布局的六大未来产业之一，顶层政策持续加码、产业落地节奏稳步推进，正迎来政策与产业共振的黄金发展期。与此同时，当前氢氨醇相关标的调整已较为充分，PB/PE估值处于历史较低水平。

中金公司表示，《新型电力系统建设“十五五”规划》量化了储能的顶峰时长要求，储能需求重心由规模转向时长与可靠容量。该规划8月3日公布，提出到2030年全国新型储能规模达到3亿千瓦、“十五五”新增约1.6亿千瓦，其中新增可承担顶峰保供作用的电网侧独立储能约8000万千瓦、等效顶峰时长力争达到4小时；同时提出完善新型储能容量电价机制、建立按统一标准执行的可靠容量补偿机制。我们认为，截至今年6月底已投运新型储能平均放电时长不足3小时，长时储能趋势明显，虽总量目标隐含的年均新增低于当前实际水平，但长时储能趋势实际再次重申了十五五可再生能源需求中提及的出力置信度和顶峰出力的要求，储能在电力系统中作用有望持续提升。后续关注各省容量补偿细则落地与长时、构网型储能的招标结构变化等。

电网设备ETF易方达（560390.SH）聚焦电力产业链基建环节，受益于国内十五五电网建设规划及出海高景气周期，可作为布局电网产业的结构化工具，前五大权重股包括思源电气、特变电工、国电南瑞、亨通光电、中天科技。