史上最强厄尔尼诺预期发酵，石油焦供需矛盾下谁先兑现影响？

截至9月30日13点42分，上证指数涨0.40%，深证成指涨0.10%，创业板指涨0.06%。

ETF方面，石化ETF华夏（159731）涨1.03%，成分股杭氧股份（002430.SZ）、浙江龙盛（600352.SH）、三棵树（603737.SH）、广东宏大（002683.SZ）、华峰化学（002064.SZ）、卫星化学（002648.SZ）、亚钾国际（000893.SZ）、万华化学（600309.SH）、鲁西化工（000830.SZ）等上涨。

【消息面上：超强厄尔尼诺事件预期催化石油石化板块】

消息方面，核心催化为超强厄尔尼诺事件预期，据气象局9月30日数据，9月以来赤道中东太平洋海温持续增暖，预计将形成有监测记录以来最强的超强厄尔尼诺事件，峰值预计出现在11月前后。该气候现象可能影响全球能源供需格局，驱动市场对石油石化板块的关注。

隆众石化网表示，整体来看，9月份国内石油焦市场主要矛盾仍是供需，石油焦产量反弹明显，进口量缩减下，供应有所减少。10月，预计国内炼厂开工负荷仍有小幅提升，产量小幅增长。进口石油焦，预计与9月持平，港口石油焦库存至350万吨以下。下游需求，9月主要领域开工负荷小幅走跌。预计10月份国内石油焦价格以震荡调整，成交重心有微幅上行表现。

【个股拆解】

杭氧股份：杭氧集团股份有限公司的主营业务是设计、生产并销售成套空分设备、石化设备及高端装备，并提供配套工程设计和总包服务；气体服务业务。公司的主要产品是成套空气分离设备、低温石化设备、高端装备、各类气体产品。

浙江龙盛：浙江龙盛集团股份有限公司的主营业务是以染料、助剂为主的纺织用化学品业务以及以间苯二胺、间苯二酚为主的中间体业务。公司的主要产品是染料、助剂、中间体、无机产品、房产业务、汽配业务、颜色标准及可持续发展解决方案。

三棵树：三棵树涂料股份有限公司的主营业务是建筑涂料（墙面涂料）、防水材料、地坪材料、保温材料及保温一体化板、木器涂料、胶粘剂、基辅材、工业涂料等产品的研发、生产和销售。公司的主要产品是多彩漆、真石漆、质感涂料、外墙乳胶漆、无机涂料、植物油聚氨酯系列防水涂料、非固化橡胶沥青防水涂料、屋面橡胶防水涂料、聚合物水泥防水涂料、水性防水涂料、环氧地坪体系、聚氨酯/聚脲地坪体系、无机地坪体系、高性能地坪体系、外墙保温装饰一体板系统、外墙外保温薄抹灰系统、内保温系统、轻型装饰挂板、辐射自降温节能涂料、鲜呼吸臻钻水性木器漆、净味360耐划伤双组份水性木器漆、户外铁木防护漆和净味水性户外通用防护漆、胶粘剂、基材和辅材、单组分涂料、双组份涂料、水性涂料、溶剂型涂料、膨胀型钢结构防火涂料、非膨胀型钢结构防火涂料、粉末涂料、新能源胶。

广东宏大：广东宏大控股集团股份有限公司的主营业务是矿山工程服务、民用爆破器材生产与销售、防务装备以及能化产品生产与销售。公司的主要产品是露天矿山开采、地下矿山开采、工业炸药、起爆器材、防务装备、液化天然气、化工产品、LNG。

华峰化学：华峰化学股份有限公司的主营业务是氨纶纤维、聚氨酯原液、己二酸等聚氨酯制品材料的研发、生产与销售。公司的主要产品是氨纶纤维、聚氨酯原液、己二酸等聚氨酯制品材料。

【关注思路】

石化ETF华夏（159731）紧密跟踪中证石化产业指数，从申万一级行业分布来看，基础化工行业占比为63.34%，石油石化行业占比为34.39%，不仅能够锁定能源上游资源价值，还能分享下游化工品的利润修复。“东升西落”趋势下，国内企业受益于全球化工行业格局重塑。基金管理费年费率为0.15%，托管费年费率为0.05%，均为市场最低费率水平。